Tutti i cloni presenti su Borsa Italiana per cavalcare i cambiamenti epocali in corso. Con una valutazione di quelli dalle caratteristiche più significative.
Hot markets
L’evoluzione in atto nell’economia mondiale porta a profondi cambiamenti anche sul fronte degli investimenti, con un processo senza sosta. Mentre è ormai assodato da tempo il fattore tecnologico nuovi temi entrano in scena. Sono:
1°) la lotta all’obesità
2°) le carenze idriche
3°) la rivoluzione alimentare
4°) l’assistenza sanitaria nei mercati emergenti
5°) le tecnologie abilitanti, ovvero soluzioni o miglioramenti tecnologici per rivitalizzare i sistemi produttivi
6°) l’eventuale diffusione di altre pandemie.
Ci sono strumenti per replicare tali trend? Sì e in molti casi sono anche quotati su Borsa Italiana.
Tema |
Etf |
Mercato |
Sottostanti più significativi |
Obesità |
The Obesity Etf |
Nasdaq (non armonizzato) |
Novo Nordisk, DexCom, Fresenius Medical Care e Insulet |
Carenze idriche |
iShares Global Water |
Milano (Isin IE00B1TXK627) |
American Waters Works, Halma, Geberit, Pentair e Veolia Environnement |
Rivoluzione alimentare |
Rize Sustainable Future of Food |
Milano (Isin IE00BLRPQH31) |
Beyond Meat, Vitasoy International, Calavo Growers ed Euglena |
Assistenza sanitaria emergenti |
Xtrackers World Healthcare, che ha integrato un Etf specifico sugli emerging |
Milano (Isin IE00BM67HK77) |
Aspen Pharmacare, Life Health, Sun Pharmaceutical, Dr. Reddy’s Laboratories e Celltrion |
Tecnologie abilitanti |
Lyxor Disruptive Technologies Esg |
Milano (Isin LU2023678282) |
Sunrun, Arena Pharmaceuticals, Plug Power, Arrowhead Pharma e Renewable Energy |
Altre pandemie |
Vari Etf Healthcare |
Quotati anche a Milano |
NovoCure, BeiGene, Seegene, Varian Medical System e molti altri |
Questi sono sei nuovi settori emergenti ma la lista completa dei sottosegmenti della “secular growth” prevede 31 diverse voci. Abbiamo riassunto le principali e classificato i relativi Etf trattati sulla Borsa Italiana. Infine sono stati evidenziati quelli che per un motivo o un altro si sono messi maggiormente in luce.
► Settore Artificial Intelligence
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
Amundi Global Artificial Intelligence |
LU1861132840 |
Eur |
+6,0% |
L&G Artificial Intelligence |
IE00BK5BCD43 |
Usd |
+41,2% |
WisdomTree Artificial Intelligence |
IE00BDVPNG13 |
Usd |
+32,2% |
► Settore Biotech
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
Invesco Nasdaq Biotech |
IE00BQ70R696 |
Usd |
+ 11,4% |
First Trust NYSE Arca Biotechnology |
IE00BL0L0H60 |
Usd |
n.d. (debutto a giugno) |
► Settore Blockchain
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
Invesco Global Blockchain |
IE00BGBN6P67 |
Usd |
+39,9% |
First Trust Innovative Transaction&Process |
IE00BF5DXP42 |
Usd |
-1,1% |
► Settore Cloud Computing
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
First Trust Cloud Computing |
IE00BFD2H405 |
Usd |
n.d. (debutto a marzo) |
HANetf Han-Gins Cloud Technology |
IE00BDDRF924 |
Usd |
+15,4% |
WisdomTree Cloud Computing |
IE00BJGWQN72 |
Usd |
+74,1% |
► Settore Disruptive Technology
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
Lyxor Disruptive Technology Esg Filtered |
LU2023678282 |
Usd |
n.d. (debutto a maggio) |
► Settore E-commerce & logistica
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
HANetf EMQQ Emerging Markets Internet&E-commerce |
IE00BFYN8Y92 |
Usd |
+60,4% |
L&G E-commerce Logistics |
IE00BF0M6N54 |
Usd |
+27,3% |
► Settore Giochi elettronici
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
VanEck Vectors Video Gaming and Esports |
IE00BYWQWR46 |
Usd |
+60,8% |
► Settore Healthcare & Pharma
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
L&G Healthcare Breakthrough |
IE00BK5BC677 |
Usd |
+36,5% |
L&G Pharma Breakthrough |
IE00BF0H7608 |
Usd |
+14,6% |
iShares Healthcare Innovation |
IE00BYZK4776 |
Usd |
+29,7% |
HANetf Han-Gins Healthcare Innovation |
IE00BJQTJ848 |
Usd |
+15,5% |
► Settore Megatrend
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
HANetf Han-Gins Tech Megatrend |
IE00BDDRF700 |
Usd |
+33,7% |
Lyxor Smart Cities Esg Filtered |
LU2023679256 |
Usd |
n.d. (debutto a maggio) |
Lyxor Millennials Esg Filtered |
LU2023678449 |
Usd |
n.d. (debutto a maggio) |
► Settore Robotica
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
Lyxor Robotics & AI |
LU1838002480 |
Usd |
+28,1% |
iShares Automation & Robotics |
IE00BYZK4552 |
Usd |
+17,3% |
L&G Robo Global Robotics and Automation |
IE00BMW3QX54 |
Usd |
+17,3% |
Spiluccando qua e là
● La migliore performance da inizio anno
Etf |
Isin |
Valuta denomin. |
Da 2/1/20 |
WisdomTree Cloud Computing |
IE00BJGWQN72 |
Usd |
+74,1% |
● Il più futurista
Etf |
Isin |
Sottostante |
Da 2/1/20 |
HANetf EMQQ Emerging Markets Internet&E-commerce |
IE00BFYN8Y92 |
Azionario specializzato nei due settori relativamente ai Paesi emergenti |
+60,4% |
● Quello dalle dimensioni maggiori
Etf |
Isin |
Capitalizzazione |
Da 2/1/20 |
iShares Automation & Robotics |
IE00BYZK4552 |
2,6 miliardi $ |
+17,3% |
● Il più volatile su un anno
Etf |
Isin |
Volatilità |
Da 2/1/20 |
WisdomTree Cloud Computing |
IE00BJGWQN72 |
43,5% |
+74,1% |
● Il meno volatile su un anno
Etf |
Isin |
Volatilità |
Da 2/1/20 |
L&G E-commerce Logistics |
IE00BF0M6N54 |
20,9% |
+27,3% |
● Quello con più alta distribuzione di dividendi
Etf |
Isin |
Div. yield |
Da 2/1/20 |
Lyxor World Water |
FR0010527275 |
1,3% |
+2,8% |
E infine una sintesi
Punti forti |
● Una tendenza iniziata da poco e tutt’altro che matura ● Rilevantissima diversificazione dei settori ● Grande differenziazione degli emittenti ● Netto predominio sui fondi, che su questo fronte sono ormai perdenti ● Performance elevatissime per molti Etf ● Costi di gestione contenuti, considerando la complessità dei sottostanti ● Incessante esordio di nuovi prodotti ● Possibilità di realizzare piani di acquisto molto caratterizzati |
Punti deboli |
● Prevalenza assoluta del dollaro come valuta di denominazione ● Volatilità medie rilevanti ● Scambi in alcuni casi modesti, data la scarsa conoscenza dei prodotti da parte del mercato ● Forte correlazione nelle performance dell’intero comparto degli Etf da “secular growth”: nell’ultimo anno sono però solo saliti |