tra i due mercati, visto che gli strike del Dax sono ogni 50 punti di mercato (0.8% circa tra un prezzo e l'altro) mentre per l'eurostoxx sono sempre di 50 punti di mercato ma in termini percentuali di quasi 2 punti
Questa differenza scomparirebbe qualora ci dessero le opzioni settimanali che prevedono anche gli strike intermedi (2725 2775……. etc etc)
L'operazione di ieri di fatto non ha cambiato molto nel nostro rischio (come area di gain) ma ha migliorato molto il gain in una fascia ristretta coincidente con i prezzi di mercato: questo cosa significa ?
Significa che rispetto alla posizione di ieri mattina abbiamo una posizione che beneficia in maggior misura del time decay essendo ora entrambi gli strike delle put scoperte sul dax leggermente out the money così da avere solo valore tempo (oggi dovrebbero perdere tra il 20 e il 30% del loro valore a mercato fermo)
Considerato che ieri abbiamo speso 150 punti circa delle due put comprate (di cui 110 di valore intrinseco) mentre ne abbiamo incassati 100 (di cui solo 10 di valore intrinseco) significa che abbiamo 50 punti in più di valore tempo (che oggi dovrebbero premiarci almeno per 15 tick pari a circa 375 euro….. ovviamente pensando il mercato in area 6200)
Se saremo bravi a tenere centrata la nostra figura coi prezzi di mercato continueremo a beneficiare del time decay ed avremo ottenuto l'obiettivo minimo che ricordo era quello di non perdere su agosto così da tenerci i 4200 euro di gain già portati a casa su settembre…………………. ma posso pensare davvero che anche su questa fgura un pò di utile alla fine lo faremo
